Was sich geändert hat
- Die Anfragen zu Datenpunkten wurden durch Vereinfachung der Vorlagen und eine engere Abstimmung mit den Konzepten der aufsichtsrechtlichen Berichterstattung zum Kreditrisiko um über 55 % reduziert.
- Erstmalige Einführung eines spezifischen, nicht zum Kernbereich gehörenden Moduls zur Bewertung physischer und transitorischer klimabezogener Risiken.
- Die wesentlichen Zeitpläne stehen fest: formeller Start Ende Januar 2027 und Veröffentlichung der Endergebnisse Ende Juli 2027.
Die Europäische Bankenaufsichtsbehörde (EBA) hat die endgültige Methodik, Entwurfs-Vorlagen, Anleitungen zu den Vorlagen sowie die wichtigsten Meilensteine für ihren EU-weiten Stresstest 2027 veröffentlicht. Die Veröffentlichung betrifft teilnehmende Banken der Europäischen Union, zuständige nationale Behörden, die Europäische Zentralbank (EZB), den Europäischen Ausschuss für Systemrisiken (ESRB) sowie Finanzinstitute, die im Bankensektor der EU tätig oder mit diesem verbunden sind.
Nach umfassendem Austausch mit der Branche hat die EBA die Übung für 2027 gestrafft, indem die erforderlichen Datenpunkte um mehr als 55 % reduziert wurden. Diese Reduzierung wird in erster Linie durch vereinfachte Berichterstattungsvorlagen und eine engere Abstimmung mit den regulären Konzepten der aufsichtsrechtlichen Berichterstattung erreicht, insbesondere beim Kreditrisiko. Die Änderungen sind Teil der breiter angelegten Kommunikationskampagne der EBA «Vereinfachen zur Stärkung: Aufbau eines effizienteren Aufsichts- und Regulierungsrahmens der EU», die auf die am 10. April 2026 angekündigten Änderungen der aufsichtsrechtlichen Berichterstattung und ihren am 1. Oktober 2025 veröffentlichten Bericht über die Effizienz des Regulierungs- und Aufsichtsrahmens abgestimmt ist.
Erstmals wird der EU-weite Stresstest 2027 ein separates Modul zur Bewertung von physischen und transitorischen klimabezogenen Risiken enthalten. Dieses Klimarisikomodul funktioniert unabhängig, ohne die Kernergebnisse des Stresstests zu beeinflussen. Die Gesamtübung behält einen eingeschränkten Bottom-up-Ansatz bei, der durch Top-down-Elemente ergänzt wird und auf der Annahme einer statischen Bilanz beruht, um die Auswirkungen negativer Schocks auf die Solvenz der Banken in Basis- und Negativszenarien zu bewerten.
Die wichtigsten Meilensteine für die Übung 2027 sind wie folgt geplant:
- Formeller Start und Veröffentlichung der Szenarien: Ende Januar 2027
- Erste Übermittlung der Ergebnisse an die EBA: Ende April 2027
- Zweite Übermittlung an die EBA: Ende Mai 2027
- Finale Übermittlung an die EBA: Anfang Juli 2027
- Veröffentlichung der Ergebnisse: Ende Juli 2027
Die Entwurfs-Vorlagen und Anleitungen können vor dem formellen Start noch geringfügigen technischen Anpassungen unterliegen. Die in der Methodik festgelegte Liste der teilnehmenden Banken bleibt vorbehaltlich möglicher Änderungen vor dem Start im Januar 2027.
Wer betroffen sein kann
Teilnehmende Banken der Europäischen Union, zuständige nationale Behörden, Europäische Zentralbank, Europäischer Ausschuss für Systemrisiken sowie Rechts- und Compliance-Fachleute im Finanzdienstleistungssektor.
Grenzüberschreitender Kontext
Gilt im gesamten Regulierungsrahmen der Europäischen Union und betrifft internationale Bankengruppen sowie ausländische Einheiten, die in EU-Jurisdiktionen tätig sind.
Was als Nächstes zu prüfen ist
- Veröffentlichung der endgültigen makroökonomischen und Klimaszenarien Ende Januar 2027.
- Endgültige Stichprobe der teilnehmenden Banken bei der offiziellen Lancierung.
Dieser Artikel dient der allgemeinen Information und stellt keine Rechtsberatung dar. Ziehen Sie den offiziellen Text zu Rate und holen Sie bei Bedarf eine auf Ihre Situation abgestimmte Beratung ein.